Financiële instellingen zijn, op grond van de Wet ter voorkoming van witwassen en financiering van terrorisme (Wwft), wettelijk verplicht om de identiteit van nieuwe én bestaande klanten te controleren en de klantgegevens actueel te houden. Om die reden mogen banken en betaaldienstverleners van bestaande klanten vragen om zich bij herhaling te identificeren. Weigert een klant medewerking, dan is de dienstverlener verplicht de overeenkomst met diegene te beëindigen.